De volgende stap in de digitalisering van financiën

Grote namen op Wall Street zoals Goldman Sachs en BNY breiden hun aanbod uit met tokenized geldmarktfondsen. Deze digitale beleggingsfondsen combineren de stabiliteit van traditionele geldmarktfondsen met de voordelen van blockchaintechnologie: directe eigendomsregistratie, realtime afhandeling van transacties en handel buiten de vaste beursuren.

Voor institutionele beleggers zoals hedgefondsen en pensioenfondsen opent dit de deur naar een efficiëntere manier om liquiditeit te beheren zonder de risico’s van volatiele crypto-assets.

Wat zijn tokenized geldmarktfondsen?

Een geldmarktfonds belegt in veilige, kortlopende instrumenten zoals staatsobligaties en is bedoeld voor beleggers die een stabiel rendement zoeken. Wanneer je zo’n fonds tokenized, zet je het op de blockchain. Hierdoor wordt het eigendom van het fonds vastgelegd als digitale tokens, wat zorgt voor transparantie, snelheid en handel in fracties.

Tokenized fondsen bieden in veel gevallen rente, en dat maakt ze extra aantrekkelijk nu de nieuwe Amerikaanse GENIUS Act het uitkeren van rente op stablecoins verbiedt. Waar stablecoins dus beperkt worden, bieden deze blockchain-fondsen juist kansen voor rendement met weinig risico.

Goldman Sachs en BNY maken het concreet

Klanten van BNY, de grootste bewaarderbank ter wereld, krijgen binnenkort toegang tot tokenized geldmarktfondsen. De eigendomsrechten worden direct geregistreerd op de private blockchain van Goldman Sachs. Bekende partijen als BlackRock, Fidelity en Federated Hermes doen ook mee aan het initiatief, net als de eigen vermogensbeheerafdelingen van Goldman en BNY.

Volgens BNY-topvrouw Laide Majiyagbe past dit initiatief perfect in de overgang naar een ‘real-time’ financieel systeem waarin snelheid, veiligheid en schaalbaarheid centraal staan.

Tokenization breekt door in bredere financiële markten

Tokenization stopt niet bij fondsen. Ook andere financiële producten zoals aandelen en derivaten verhuizen richting blockchain. Robinhood werkt aan een eigen Ethereum-compatibele blockchain genaamd Robinhood Chain, waarmee gebruikers straks 24/7 tokenized versies van aandelen kunnen verhandelen. Zo verschuift de handel van traditionele beurzen naar de blockchain met directe gevolgen voor de gevestigde spelers als NYSE.

Waarom dit belangrijk is voor crypto-investeerders

Voor de cryptomarkt is dit een belangrijke stap. Grote financiële instellingen zien steeds meer kansen in tokenization, zonder dat het direct om speculatieve crypto-assets gaat. Hierdoor ontstaat er een brug tussen traditionele financiën (TradFi) en blockchaintechnologie, die mogelijk ook voor particuliere beleggers bereikbaar wordt.

Conclusie

Tokenized geldmarktfondsen vormen een logische volgende stap in de adoptie van blockchain door grote financiële instellingen. Ze bieden stabiliteit, rendement en technologische voordelen zoals 24/7 handel en directe eigendomsregistratie. Met de steun van partijen als Goldman Sachs, BNY en Robinhood wordt duidelijk: de toekomst van geld en beleggingen ligt steeds vaker op de blockchain.

Veelgestelde vragen

Wat is een tokenized geldmarktfonds?
Dat is een digitaal beleggingsfonds waarvan het eigendom wordt vastgelegd op de blockchain. Je krijgt hiermee realtime inzicht in je belegging en kunt sneller handelen.

Waarom zijn deze fondsen interessanter dan stablecoins?
Stablecoins bieden geen rente meer door nieuwe regelgeving in de VS. Tokenized geldmarktfondsen bieden wél rendement en zijn bovendien stabiel en laag in risico.

Kan ik als particuliere belegger hier ook aan meedoen?
Voorlopig richten deze initiatieven zich op institutionele beleggers. Maar als de infrastructuur zich verder ontwikkelt, is het niet ondenkbaar dat ook consumenten toegang krijgen via platforms of beleggingsapps.